上半年天量信貸的集中投放使得商業(yè)銀行的貸款集中度問題愈發(fā)凸顯。證券時報記者查閱各銀行2009年半年報發(fā)現(xiàn)，包括興業(yè)銀行(601166)、民生銀行(600016)、南京銀行(601009)在內(nèi)的多家股份制商業(yè)銀行的“前十大貸款客戶比例”上半年大幅增長，已接近銀監(jiān)會所規(guī)定的監(jiān)管底線。有業(yè)內(nèi)人士預(yù)測，在現(xiàn)行監(jiān)管體系下，這些銀行下半年貸款規(guī)模將顯著受限。

　　由于上半年51.6%的新增中長期貸款投向基礎(chǔ)設(shè)施行業(yè)，使得資本金偏小的股份制銀行貸款集中度急劇上升。半年報顯示，興業(yè)銀行前十大客戶貸款比例由去年末的19.77%驟升至6月末的40.63%，最大單一客戶貸款比例由2.82%上升至8.13%，分別接近銀監(jiān)會所規(guī)定的50%和10%的監(jiān)管指標(biāo)底線。同樣，民生銀行前十大貸款客戶貸款比例由去年末的27.34%上升至6月末的45.76%，最大單一客戶貸款比例由4.49%上升至9.11%；南京銀行前十大客戶貸款比例也由去年末的26.62%上升至46.05%，最大單一客戶貸款比例由3.36%上升至8.69%。

　　分析人士指出，上述三家銀行客戶貸款集中度的急劇上升，意味著銀行更容易受到宏觀經(jīng)濟(jì)波動和企業(yè)經(jīng)營周期的影響，甚至可能出現(xiàn)系統(tǒng)性的風(fēng)險。此前，銀監(jiān)會紀(jì)委書記王華慶曾多次強(qiáng)調(diào)：“貸款集中度指標(biāo)是監(jiān)管的底線，尤其在當(dāng)前信貸高速增長的非常時期，商業(yè)銀行對這一底線的突破是不能容忍的。”

　　興業(yè)銀行風(fēng)控總監(jiān)鄒積敏告訴證券時報記者，該行上半年將大量貸款投給了政府項目或政府擔(dān)保企業(yè)，導(dǎo)致貸款集中度上升。如，該行最大十名貸款客戶分別為重慶渝富資產(chǎn)經(jīng)營公司、河南煤化、重慶地產(chǎn)集團(tuán)、昆市土地公司、濟(jì)南舊城改造、濟(jì)南西區(qū)建設(shè)、黑龍江省交通廳、鄭州預(yù)算外資金管理局、云南城投(600239)置業(yè)、山西省高速公路管理局。事實上，正是金融危機(jī)以來民營企業(yè)的貸款需求減弱，才使得此前以中小企業(yè)貸款為主的興業(yè)銀行不得不把資金投向政府類項目。不過，鄒積敏強(qiáng)調(diào)，興業(yè)銀行在選擇政府項目上也堅持穩(wěn)健原則，貸款金額均在當(dāng)?shù)刎斦杖氲?0%以內(nèi)。

　　“國有銀行的貸款集中度問題其實更嚴(yán)重，只不過他們資本金高，問題尚未顯現(xiàn)。”某股份制銀行公司貸款部人士向證券時報記者表示，“今年上半年各家銀行都在大力爭奪央企和省級建設(shè)項目貸款，但同樣的100億項目貸款，股份制銀行拿到之后，貸款集中度就顯著上升，而對國有銀行則幾乎沒有影響。”公開數(shù)據(jù)顯示，經(jīng)過上半年的天量放貸，工商銀行(601398,股吧)（601398）前十大客戶貸款比例僅僅從年末的20.4%上升至6月末的20.5%；建設(shè)銀行(601939,股吧)（601939）前十大客戶貸款比例更是只有18.9%，比去年末還下降了一個百分點(diǎn)。

　　銀監(jiān)會有關(guān)人士表示，貸款集中度是基于銀行資金實力作出的監(jiān)管指標(biāo)，對單一企業(yè)或單一項目的融資總額超過貸款行資本金余額10%的，或單一集團(tuán)客戶授信總額超過貸款行資本金余額15%的，都應(yīng)當(dāng)組織銀團(tuán)貸款。有分析認(rèn)為，如果下半年中小企業(yè)的信貸需求不能恢復(fù)，現(xiàn)行的貸款集中度指標(biāo)管理將限制這些銀行的貸款投放。